Dưới đây là năm gợi ý tiềm năng về các “hack” để nhà đầu tư có thể tận dụng được sự bất ổn của thị trường:
1. Tính toán giá trị bằng đô la theo cách mới
Tính toán giá trị bằng đô la là một chiến lược đầu tư nơi bạn đầu tư một khoản tiền cố định vào các khoảng thời gian đều đặn, bất kể hiệu suất của thị trường. Để thích nghi với chiến lược này trong những thị trường có độ biến động cao, hãy cân nhắc việc thực hiện “độ dừng” (stop-loss) để tự động điều chỉnh ngưỡng đầu tư dựa trên tình trạng của thị trường.
Ví dụ: nếu chỉ số S&P 500 giảm hơn 5% trong một phiên giao dịch duy nhất, bạn có thể điều chỉnh giá trị đầu tư thấp hơn (ví dụ từ $1.000 xuống còn $750) cho khoảng thời gian tiếp theo. Ngược lại, nếu chỉ số tăng hơn 3% vào cùng khoảng thời gian đó, bạn có thể tăng ngưỡng đầu tư lên đến $1.250.
Phương pháp này có thể giúp bạn tận dụng các điểm nhập có chi phí thấp hơn trong thị trường giảm giá và tối đa hóa các khoản đầu tư khi thị trường đang có xu hướng đi lên.
2. Các bộ phận danh mục có trọng số độ biến động
Các danh mục truyền thống thường có một phân bổ tài sản cố định (ví dụ: 60% cổ phiếu, 40% trái phiếu). Tuy nhiên trong những thị trường bất ổn, việc điều chỉnh phân bổ danh mục dựa trên tình trạng của thị trường sẽ mang lại lợi ích.
Hãy cân nhắc sử dụng các bộ phận danh mục có trọng số độ biến động, nơi bạn phân bổ tài sản nhiều hơn vào các lĩnh vực đang hoạt động tốt và ít hơn vào các lĩnh vực gặp khó khăn. Ví dụ:
– Trong một thị trường có độ biến động cao (ví dụ: năm 2020), bạn có thể tăng tỷ lệ phân bổ cho các lĩnh vực an toàn như y tế hoặc hàng tiêu dùng.
– Trong các khoảng thời gian tương đối ổn định (ví dụ: 2017-2019), bạn có thể phân bổ nhiều tài sản hơn vào các lĩnh vực đang phát triển như công nghệ hoặc tài chính.
Bằng cách điều chỉnh trọng số phân bổ của danh mục theo từng thời điểm, bạn có thể quản lý rủi ro tốt hơn và tối ưu hóa lợi nhuận dựa trên tình trạng thị trường.
3. Sử dụng quyền chọn để phòng tránh rủi ro
Quyền chọn có thể là một công cụ hữu ích trong việc kiểm soát rủi ro độ biến động. Hãy cân nhắc sử dụng quyền chọn như các “hệ lụy” để giảm thiểu những khoản lỗ tiềm ẩn trong khoảng thời gian thị trường suy yếu.
Ví dụ:
– Bạn có thể bán (hoặc “đầu tư ngắn hạn”) quyền bán cổ phiếu của một công ty vào giá chốt nhất, nghĩa là bạn đang bán cho người mua quyền được mua nó ở mức đó. Nếu giá giảm dưới giá đó, bạn sẽ có thể thực hiện giao dịch và bù đắp cho khoản lỗ.
– Ngược lại, nếu bạn tin tưởng vào sự tăng trưởng của một lĩnh vực hoặc cổ phiếu cụ thể, hãy cân nhắc việc đầu tư các quyền chọn với giá chốt thấp hơn so với giá hiện tại.
Bằng cách sử dụng một cách thông minh các quyền chọn, bạn có thể tạo ra “tà áo” hiệu quả (tailwind), nơi lợi nhuận từ thị trường tăng trưởng được làm lớn lên và những khoản lỗ từ thị trường giảm xuống được tối thiểu hóa.
4. Theo dõi xu hướng bằng học máy
Theo dõi xu hướng là chiến lược đầu tư ở đó bạn sẽ đầu tư vào các tài sản đã cho thấy động lực tăng giá và duy trì nó đến khi xu hướng kết thúc. Để thích nghi với chiến lược này trong những thị trường bất ổn, hãy cân nhắc sử dụng các thuật toán học máy để xác định các xu hướng mới nổi và điều chỉnh vị thế của mình một cách phù hợp.
Một số phương pháp có thể bao gồm:
– Sử dụng mạng lặp lại (RNN) hoặc chuỗi ngắn hạn không gian thời gian (LSTM) để mô hình mối quan hệ giữa các loại tài sản khác nhau và nhận biết những thay đổi tinh tế trong cấu trúc tương quan của chúng.
– Áp dụng kỹ thuật phân tích kỹ thuật và phân tích tâm lý để đưa ra cảnh báo sớm về các sự thay đổi trên thị trường.
Bằng cách tận dụng học máy, bạn có thể xác định xu hướng tốt hơn và đưa ra quyết định đầu tư thông minh hơn trong những thị trường bất ổn.
5. Chứng quyền cơ hội
Chứng quyền cơ hội là chiến lược đầu tư liên quan đến việc tìm kiếm các điểm khác biệt về giá giữa các tài sản hoặc thị trường tương thích với nhau và tận dụng lợi thế này để lợi nhuận. Để ứng dụng chiến lược này trong những thị trường bất ổn, hãy tập trung vào:
– Thống kê chứng quyền: Tìm kiếm những lúc chênh lệch về giá giữa các cổ phiếu có mối quan hệ gần gũi (ví dụ: cùng một cổ phiếu trên hai sàn giao dịch khác nhau).
– Sự kiện chứng quyền: Xác định cơ hội tiềm năng xuất hiện từ các sự kiện thị trường đặc biệt như sáp nhập hoặc mua lại.
– Thống kê trung lập: Fócus vào việc tìm kiếm những tài sản có giá trị thấp hơn so với cùng một lĩnh vực hoặc ngành.
Bằng cách nhận diện và tận dụng chênh lệch về giá này, bạn có thể lợi nhuận từ sự bất ổn của thị trường.